لماذا لا تتماثل الخسائر والأرباح
يُقاس التراجع من ذروة الرصيد، أما التعافي فيُقاس من الرصيد الأدنى. بعد هبوط 20% يصبح حساب بقيمة $10,000 مقدار $8,000، والعودة إلى $10,000 تحتاج إلى $2,000 على $8,000، أي 25%. والمعادلة هي:
الربح اللازم = التراجع ÷ (1 − التراجع)
مع 20%: 0.20 ÷ 0.80 = 0.25، أي 25%.
| التراجع (Drawdown) | الربح اللازم للتعافي |
|---|---|
| 5% | 5.26% |
| 10% | 11.11% |
| 20% | 25.00% |
| 25% | 33.33% |
| 30% | 42.86% |
| 40% | 66.67% |
| 50% | 100.00% |
| 60% | 150.00% |
| 75% | 300.00% |
| 90% | 900.00% |
التراجعات الصغيرة لا تحتاج إلا إلى أرباح أكبر قليلا. لكن بعد نحو 30% يرتفع الربح المطلوب بحدة، وخسارة 90% تحتاج إلى ربح 900%. هذا هو الحساب الذي يقف وراء إبقاء المخاطرة لكل صفقة صغيرة.
كم يستغرق التعافي
إذا أدخلت عائدا لكل فترة، تقدّر الحاسبة عدد فترات ذلك العائد، بشكل مركب، اللازمة لسد الفجوة: الفترات = ln(1 ÷ (1 − التراجع)) ÷ ln(1 + المعدل). تراجع 20% بعائد ثابت 2% شهريا يستغرق نحو 11.3 شهرا. والعوائد الحقيقية ليست ثابتة أبدا، لذا تعامل مع هذا كتوضيح للحجم لا كتوقع.
أدوات وأدلة ذات صلة
الأسئلة الشائعة
كم أحتاج أن أربح للتعافي من خسارة 50%؟
100%. ذهب نصف الرصيد، لذا يجب أن يتضاعف النصف المتبقي للعودة إلى نقطة البداية.
ما معادلة التعافي من التراجع؟
الربح اللازم = التراجع ÷ (1 − التراجع). تراجع 25% يحتاج إلى 0.25 ÷ 0.75 = 33.33%.
ما هو أقصى تراجع؟
أقصى تراجع هو أكبر هبوط من ذروة الرصيد إلى أدنى مستوى لاحق قبل تسجيل ذروة جديدة. وهو طريقة شائعة للحكم على حجم المعاناة التي مرت بها استراتيجية أو حساب.
كيف يمكنني الحد من التراجعات؟
أبقِ المخاطرة في كل صفقة صغيرة وثابتة، واستخدم وقف الخسارة في كل صفقة، وتجنب التعزيز في الصفقات الخاسرة. فالمخاطرة الأصغر لكل صفقة تعني أن سلسلة الخسائر تُحدث تراجعا أصغر.
الحاسبات للتعليم والتخطيط. ولا تأخذ في الحسبان السبريد أو العمولة أو السواب أو شروط العقود لدى وسيطك. ينطوي تداول الفوركس وعقود الفروقات على مخاطر عالية لخسارة المال. اقرأ إفصاح المخاطر.